Με φόντο την τρέχουσα οικονομική κατάσταση, το κόστος του ρωσικού πετρελαίου ενδιαφέρει όχι μόνο τους ειδικούς, αλλά και τους απλούς ανθρώπους. Η Ρωσία ανήκει στην κατηγορία των χωρών με ακατέργαστο τύπο οικονομίας και η ευημερία της σχετίζεται άμεσα με το κόστος του μαύρου χρυσού στη διεθνή αγορά. Είναι προβληματικό να απαντήσουμε κατηγορηματικά στο ερώτημα πόσο κοστίζει το ρωσικό πετρέλαιο, αφού το concept ανήκει στην κατηγορία των διφορούμενων. Περιπλέκει την κατάσταση ο τεράστιος αριθμός ποιοτήτων, ποιοτήτων και τύπων πρώτων υλών που αναμειγνύονται σε μια συγκεκριμένη αναλογία για την παραγωγή πετρελαίου (Ουράλια), το πιο εμπορεύσιμο στη διεθνή αγορά. Υπάρχει μια άλλη κατηγορία πρώτων υλών που δεν χρησιμοποιείται ούτε εξάγεται, αλλά χρησιμοποιείται αποκλειστικά στη χημική βιομηχανία.
Ποιο είναι το κόστος ανάπτυξης πετρελαίου που περιλαμβάνεται στο κόστος του;
Το κόστος του ρωσικού πετρελαίου περιλαμβάνει το βιομηχανικό κόστος. Αυτά είναι τα κόστη ανύψωσης του ρευστού του φρεατίου από τον πυθμένα στο κεφάλι του φρέατος από τον χειριστή, το κόστος του νερού, το οποίο αποστέλλεται στη δεξαμενή για τη διατήρηση της πίεσης, τα κεφάλαια για ηλεκτρική ενέργεια και αναλώσιμα. Δεν πρέπει να χάσετετην όραση και τους μισθούς των εργαζομένων. Λαμβάνεται υπόψη το κόστος απόσβεσης του εξοπλισμού που χρησιμοποιείται στην εξόρυξη πρώτων υλών. Ας δώσουμε προσοχή στους υπολογισμούς στο γεγονός ότι κατά την εξόρυξη πρώτων υλών, δεν συμμετέχουν στη διαδικασία όλα τα φρεάτια της εγκατάστασης. Ορισμένα από αυτά ενδέχεται να βρίσκονται υπό ανακαίνιση. Οι δυσκολίες προκαλούνται από το γεγονός ότι το κόστος των κεφαλαίων για τη συντήρηση του εξοπλισμού σε διαφορετικές χρονικές περιόδους (ημέρα, μήνας, έτος κ.λπ.) μπορεί να διαφέρει σημαντικά, γεγονός που θα επηρεάσει άμεσα το κόστος παραγωγής. Είναι οι πολυάριθμοι παράγοντες που σχηματίζουν το τελικό κόστος του μαύρου χρυσού που διεγείρουν την αντίληψη της έννοιας του κόστους ως μια καθαρά αντικειμενική και μάλλον ανακριβή τιμή.
Δυναμική δομής κόστους λαδιού
Το κόστος του ρωσικού πετρελαίου, εξαιρουμένων των φόρων και του φόρου εξόρυξης ορυκτών, τριπλασιάστηκε από το 2005 έως το 2014, από 1.000 σε 3.000 ρούβλια. Όσον αφορά τις εξαγωγές, η τιμή τους έχει επίσης αυξηθεί. Προηγουμένως, αντιστοιχούσε σε 600 ρούβλια και σήμερα είναι 1800 ρούβλια. Σύμφωνα με την τάση, ο ίδιος ο φόρος απόλυσης αυξήθηκε επίσης σημαντικά, ο οποίος λειτουργεί τόσο ως αντανάκλαση του κόστους του πετρελαίου όσο και ως αντανάκλαση της συναλλαγματικής ισοτιμίας του δολαρίου. Όσον αφορά το εκτιμώμενο κόστος παραγωγής πρώτων υλών σε δολάρια, την περιγραφόμενη περίοδο (2005–2014) αυξήθηκε επίσης. Αν παλαιότεροι ειδικοί υπολόγιζαν ένα ανεπτυγμένο βαρέλι στα 5 δολάρια, σήμερα η τιμή του δεν πέφτει κάτω από τα 14 δολάρια. Μια σημαντική αύξηση των δεικτών οφείλεται στο γεγονός ότι τα τελευταία χρόνια, το κόστος του μαύρου χρυσού άρχισε να περιλαμβάνει το κόστος εξερεύνησης νέων κοιτασμάτων και γενικών επενδύσεων σεβιομηχανία. Τα ρωσικά αποθέματα πετρελαίου, που εξερευνήθηκαν στην εποχή της ΕΣΣΔ, ουσιαστικά έχουν εξαντληθεί και πρέπει να αναζητήσουμε νέα κοιτάσματα ορυκτών, τα οποία δεν είναι φθηνά. Οι εταιρείες άρχισαν να λαμβάνουν υπόψη το λειτουργικό κόστος.
Τι περιλαμβάνεται στην τιμή του πετρελαίου στο παράδειγμα της Rosneft
Μια συνοπτική μελέτη της δομής των τιμών του πετρελαίου με βάση το έργο της εταιρείας Rosneft, η οποία βασίζεται σε αξιολόγηση των εκθέσεων της εταιρείας για έξι μήνες, έδωσε τη δυνατότητα να γίνουν ορισμένοι υπολογισμοί. Έτσι, ήταν δυνατό να διαπιστωθεί ότι το κόστος των πρώτων υλών κατά 55–57% αποτελείται από διάφορους φόρους και τέλη που η εταιρεία καταβάλλει στο κράτος. Αυτό υποδηλώνει ότι τα περισσότερα από τα κεφάλαια από κάθε βαρέλι πετρελαίου που πωλείται δαπανώνται σε ΚΟΑ, τελωνειακούς δασμούς, φόρο εισοδήματος, συν ειδικές εισφορές για τους υπαλλήλους της εταιρείας (προσωπικός φόρος εισοδήματος και κοινωνική ασφάλιση).
Αναλυτικό ποσοστό παραγόντων τιμολόγησης
Ας δούμε πού πάει το κέρδος από την πώληση πετρελαίου από τη Rosneft:
- 10% της τιμής καλύπτει το κόστος ανάπτυξης και εξερεύνησης νέων κοιτασμάτων, το κόστος εγκατάστασης και εγκατάστασης εξοπλισμού, εύρεσης αγοραστών και υπογραφή συμβολαίων, διαχείριση και διασφάλιση της ασφάλειας της επιχείρησης.
- 8, το 4% της τιμής καλύπτει την παράδοση των πρώτων υλών στους αγοραστές, είτε είναι τελικοί χρήστες είτε όχι.
- 7, 6% είναι αποσβέσεις και αποσβέσεις υλικών περιουσιακών στοιχείων (κτίρια και κατασκευές, αγωγοί πετρελαίου και εξοπλισμός κ.λπ.);
- 8, 6% -πρόκειται για πληρωμή για τις υπηρεσίες βοηθητικών εταιρειών, ιδίως για την επισκευή εξοπλισμού ή για την επεξεργασία καυσίμων.
Μόνο το 13,2% των λειτουργικών εσόδων. Και υπολογίζει επίσης τα καθαρά έξοδα τόκων και τα καθαρά κέρδη από μη λειτουργικές δραστηριότητες. Το υπόλοιπο υπόκειται σε αναπροσαρμογή της συναλλαγματικής ισοτιμίας και φορολογία. Ανεξάρτητα από το κόστος του ρωσικού πετρελαίου, η Rosneft λαμβάνει μόνο το 9% της τιμής που έχει διαμορφωθεί στην παγκόσμια αγορά.
πετρέλαιο Rosneft σε όρους δολαρίου
Εμπειρογνώμονες που προσπάθησαν να υπολογίσουν το κατά προσέγγιση κόστος παραγωγής ρωσικού πετρελαίου, όπως αναφέρθηκε προηγουμένως, ερεύνησαν την εταιρεία "Rosneft". Κατάφεραν να ανακαλύψουν ότι η εταιρεία χωρίζει όλα τα έξοδά της σε τρεις κατηγορίες. Αυτό είναι:
- έξοδα παραγωγής και λειτουργίας;
- γενικό και διοικητικό;
- κόστος που σχετίζεται με την εξερεύνηση πετρελαίου και φυσικού αερίου.
Οι αναφορές δείχνουν ότι τα εσωτερικά έξοδα της εταιρείας αντιπροσωπεύουν το 17,5% των εσόδων της εταιρείας. Το εξωτερικό κόστος είναι ένα επιπλέον 17% του κέρδους. Έτσι, η παραγωγή λαδιού και η παράδοσή του δεν κοστίζει στην εταιρεία περισσότερα από 35 δολάρια, αλλά αυτό υπό την προϋπόθεση ότι το κόστος των καυσίμων στην αγορά αντιστοιχεί σε 100 δολάρια. Εάν τα έξοδα μπορούν να βελτιστοποιηθούν με τη μείωση των διπλών θέσεων και τη μείωση των μισθών με μπόνους, καθώς και σε περίπτωση αύξησης της περιόδου απόσβεσης του εξοπλισμού, αποδεικνύεται ότι φτάνει το κόστος των 25-27 δολαρίων. Αυτό είναιυποδηλώνει ότι όταν αυξάνεται το δολάριο, το πετρέλαιο πέφτει στην τιμή, αλλά δεν χάνουν οι εταιρείες πετρελαίου, αλλά το κράτος, που λαμβάνει φόρους από τον πλήρη κύκλο της πώλησης των προϊόντων πετρελαίου που υπερβαίνουν το κόστος των καυσίμων.
Ποιες τιμές στην παγκόσμια αγορά μπορεί να αντέξει η ρωσική βιομηχανία πετρελαίου;
Το πετρέλαιο και η ρωσική οικονομία συνδέονται στενά και η καταστροφική μείωση του κόστους των πρώτων υλών, εκ πρώτης όψεως, θα πρέπει να φοβίσει πολλές εγχώριες εταιρείες. Σύμφωνα με πληροφορίες από επίσημες πηγές, κατά τη διάρκεια της εορταστικής περιόδου διαπραγμάτευσης στην παγκόσμια αγορά πετρελαίου (7 Ιανουαρίου 2015), το σήμα WITI διαπραγματεύτηκε σε χαμηλό πολυετών, στα 47,33 δολάρια. Το Brent Βόρειας Θάλασσας δεν έπεσε κάτω από τα 50,77 δολάρια. Οι ειδικοί που μελετούν τις αγορές για την πώληση πόρων όπως οι πρώτες ύλες και το πετρέλαιο δίνουν μια πολύ θετική πρόβλεψη, υποδεικνύοντας ότι οι εταιρείες πετρελαίου θα μπορέσουν να ζήσουν το 2015 ουσιαστικά χωρίς προβλήματα. Σύμφωνα με το αναλυτικό πρακτορείο Regnum, το νεκρό επίπεδο σχεδόν όλων των εγχώριων πετρελαϊκών εταιρειών είναι στα 30 δολάρια. Η παραγωγή ξηρού λαδιού, χωρίς σχετικό κόστος, κοστίζει στις εταιρείες από 4 έως 8 δολάρια. Παρά τις αφαιρέσεις από τις πετρελαϊκές εταιρείες του 70% περίπου των κερδών στο δημόσιο ταμείο, η βιομηχανία έχει ένα αρκετά μεγάλο απόθεμα δυναμικότητας. Το ρωσικό Υπουργείο Ενέργειας σχεδιάζει να διατηρήσει τα επίπεδα παραγωγής καυσίμων στους 525 εκατομμύρια τόνους, παρά τις σκληρές δυτικές κυρώσεις και την περιορισμένη πρόσβαση τόσο σε πιστώσεις όσο και σε καινοτόμες τεχνολογίες γιαανάπτυξη πρώτων υλών στο ράφι.
Κερδοφορία της παραγωγής πετρελαίου στη Ρωσία
Η κερδοφορία της παραγωγής πετρελαίου στη Ρωσία είναι αρκετά υψηλή και, όπως ανακαλύψαμε, η βιομηχανία θα αντέξει το φορτίο όταν το κόστος των καυσίμων πέσει στα 30 δολάρια. Σήμερα η μάρκα Urals διαπραγματεύεται στα επίπεδα των 61,77 δολαρίων. Η πτώση θα χτυπήσει μόνο τον κρατικό προϋπολογισμό της χώρας. Αν οι εταιρείες δουλέψουν «στο μηδέν», δεν θα μπορούν να κάνουν εισφορές στο δημόσιο ταμείο και το πλήρες κλείσιμο του κλάδου θα «ανταμείψει» το κράτος με τουλάχιστον πέντε εκατομμύρια ανέργους. Σήμερα, λόγω της οικονομικής κατάστασης στη χώρα και λόγω του γεγονότος ότι το δολάριο αυξάνεται, οι πετρελαιάδες προσπαθούν να παράγουν πετρέλαιο με ελάχιστο κόστος. Σταματούν να επενδύουν στις εταιρείες τους, σταματούν να ανανεώνουν κεφάλαια, σταματούν την εξερεύνηση και μεγιστοποιούν την περίοδο απόσβεσης του εξοπλισμού. Η πρόβλεψη υπόσχεται αύξηση των τιμών των καυσίμων στο εγγύς μέλλον, εμφάνιση ελεύθερων κεφαλαίων και αποζημιώσεις για προσωρινά δεσμευμένα στοιχεία δαπανών. Εάν διατηρηθούν οι χαμηλές τιμές στην αγορά πετρελαίου για πολύ μεγάλο χρονικό διάστημα, όχι μόνο οι ίδιοι οι πετρελαιοπαραγωγοί, αλλά και το κράτος ως τέτοιο, θα πρέπει να αντιμετωπίσουν προβλήματα. Παρά το πόσο πετρέλαιο υπάρχει στη Ρωσία, τα κοιτάσματα της πρέπει να αναπτυχθούν, καθώς τα ήδη αναπτυγμένα έργα εξαντλούνται με την πάροδο του χρόνου. Ο κλάδος θα μπορούσε να αντιμετωπίσει κατάρρευση εάν αυξηθεί το ποσοστό του δυσανάκτητου πετρελαίου. Σήμερα αντιπροσωπεύει το 70% του συνολικού όγκου παραγωγής. Ως αποτέλεσμα, το κόστος των πρώτων υλών θα αυξηθεί, γεγονός που θα κάνει τη βιομηχανία να λειτουργήσειπρακτικά ασύμφορο.
Μόνο πλεόνασμα για εισαγωγές
Παρά το γεγονός ότι τα ενεργά ρωσικά κοιτάσματα πετρελαίου παρέχουν χαμηλό κόστος του τελευταίου, δεν πρέπει να ξεχνάμε ότι εξάγονται μόνο πλεονάσματα, ο όγκος των προϊόντων πετρελαίου που το κράτος δεν μπορεί να καταναλώσει. Με μείωση της παραγωγής, δεν θα υπάρχει τίποτα να στείλει για εξαγωγή. Υπάρχει πιθανότητα η Ρωσική Ομοσπονδία να επανεκπαιδεύσει γρήγορα από εξαγωγέα σε εισαγωγέα. Ως αποτέλεσμα, το ρωσικό πετρέλαιο για ρούβλια θα είναι διαθέσιμο μόνο εντός της χώρας και το κόστος των καυσίμων θα καθορίζεται από το ίδιο το κράτος, χωρίς να επικεντρώνεται στις παγκόσμιες αγορές. Ανάλογη είναι η κατάσταση και στην Κίνα, η οποία, όντας η τέταρτη μεγαλύτερη παραγωγός πετρελαίου στον κόσμο, αναγκάζεται να αγοράζει καύσιμα. Η κατάσταση άλλαξε το 2004. Η Ινδονησία, η οποία μέχρι πρόσφατα ήταν μέλος του ΟΠΕΚ, τώρα αγοράζει ενεργά πρώτες ύλες. Μπορούμε επίσης να αναφέρουμε τη Ρουμανία, η οποία μέχρι πρόσφατα προμήθευε την Ευρώπη με μαύρο χρυσό και η οποία τώρα αγοράζει η ίδια καύσιμα στο Καζακστάν και τη Ρωσία.
Η κατάσταση στην εγχώρια αγορά πετρελαίου
Έχοντας ασχοληθεί με το ζήτημα του πόσο κοστίζει το ρωσικό πετρέλαιο, αξίζει να κάνουμε μια παρέκβαση προς τη δομή της εγχώριας αγοράς. Σύμφωνα με προκαταρκτικές και γενικευμένες εκτιμήσεις, από το 60 έως το 80% της αγοράς υπηρεσιών πετρελαιοειδών καταλαμβάνουν τέσσερις δυτικές εταιρείες. Αυτές είναι οι Schlumberger και Baker Hughes, Weatherford και Halliburton, και η τελευταία αυτή τη στιγμή ασχολείται με την ενεργό απορρόφηση του Baker Hughes. Οι επιχειρήσεις ελέγχονται αυστηράκυρώσεις που επέβαλε η Αμερική στη Ρωσία. Υπάρχει μεγάλη πιθανότητα να τερματιστεί πλήρως η συμμετοχή εταιρειών στην ανάπτυξη της ρωσικής βιομηχανίας, αλλά δεν υπάρχει επίσημη επιβεβαίωση αυτού του γεγονότος. Η ρωσική βιομηχανία πετρελαίου εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από τις εισαγωγές. Για παράδειγμα, η εργασία στο ράφι της Αρκτικής χωρίς τη συμμετοχή ειδικών από τις Ηνωμένες Πολιτείες και τον εξοπλισμό τους είναι απλά αδύνατη. Περίπου το 30% του συνόλου των καυσίμων στη χώρα παρέχεται από το fracking. Διάνοιξη κεκλιμένων και οριζόντιων γεωτρήσεων, γεωφυσικές έρευνες υψηλής τεχνολογίας, σύμφωνα με τις διαθέσιμες πληροφορίες, πραγματοποιήθηκαν από ξένους ειδικούς με την υποστήριξη δομών που συνδέονται με αυτούς. Η λήξη της συνεργασίας με την Αμερική υπόσχεται μεγάλη απώλεια παραγωγής πετρελαίου και απότομη αύξηση του κόστους της. Φυσικά, αυτή είναι μόνο μία από τις θεωρίες για την πιθανή εξέλιξη των γεγονότων, η οποία μπορεί είτε να γίνει αποδεκτή είτε να μην γίνει αποδεκτή ως αληθινή.
Γιατί θα μπορούσε να αυξηθεί το κόστος του ρωσικού πετρελαίου;
Το κόστος του πετρελαίου επηρεάζεται από πολλούς παράγοντες, που κυμαίνονται από το κόστος του εξοπλισμού παραγωγής πετρελαίου έως την τιμή της ανάπτυξης νέων κοιτασμάτων ορυκτών. Οι ειδικοί, μελετώντας συστηματικά τους παράγοντες που επηρεάζουν την τιμή ενός τέτοιου πόρου όπως το πετρέλαιο, δεν δίνουν μια πολύ ενθαρρυντική πρόβλεψη. Οι πετρελαϊκές εταιρείες αντιμετώπισαν δυσκολίες στην εξόρυξη άνθρακα, καθώς η ανάπτυξη νέων κοιτασμάτων απαιτεί σημαντικές επενδύσεις. Σύμφωνα με εκπροσώπους του Υπουργείου Φυσικών Πόρων της Ρωσικής Ομοσπονδίας, η εποχή των δυσανάκτητων πόρων βρίσκεται στο κατώφλι, ο αριθμός τους έχει ήδη ξεπεράσει70%. Η εξάντληση των αποθεμάτων πετρελαίου σε παραδοσιακά κοιτάσματα στο εγγύς μέλλον μπορεί να προκαλέσει σημαντική αύξηση στο κόστος του πόρου. Για την υλοποίηση έργων που σχετίζονται με την ανάπτυξη πετρελαίου σε δυσπρόσιτα κοιτάσματα, δημιουργήθηκαν εξειδικευμένοι χώροι δοκιμών στο έδαφος της Περιφέρειας Τομσκ, της Αυτόνομης Περιφέρειας Khanty-Mansiysk και στο Ταταρστάν. Πολλοί ηγέτες της πετρελαϊκής βιομηχανίας τονίζουν ότι η ποιότητα του ρωσικού πετρελαίου επιδεινώνεται σταδιακά τα τελευταία χρόνια. Υπάρχει ανάγκη χρήσης νέων τεχνολογιών για πρόσθετο καθαρισμό καυσίμων. Παρά την επιθυμία της Ρωσίας να επενδύσει στη βιομηχανία και να βελτιώσει την ποιότητα του παραγόμενου πετρελαίου, όλα τα έργα εξακολουθούν να είναι έργα και οι εγχώριες εταιρείες συνεχίζουν να χρησιμοποιούν τους διαθέσιμους πόρους. Οι ίδιες οι εταιρείες δεν διαθέτουν επί του παρόντος δωρεάν πόρους για να επενδύσουν στον εκσυγχρονισμό της παραγωγής και στη διήθηση των πρώτων υλών από ακαθαρσίες που μειώνουν το κόστος της στην αγορά και επηρεάζουν την ποιότητα. Ο κλάδος βρίσκεται σε στατική κατάσταση και οι εταιρείες πετρελαίου έχουν παγώσει εν αναμονή αύξησης της τιμής του μαύρου χρυσού.
